五年前，当市场传言"十年后年化3%的理财产品要靠命运运限 才气买到"时，多数人还以为危言耸听。

如今，一年期定存利率跌破1%的现实，让每个躺平吃利钱的存款特种兵们也“轻轻的碎了”……

跟着 无风险利率的一连下行，“稳稳的幸福”正在消掉 ，每个投资者都逼真的感触感染 到了追求 存款替代的紧迫性。

这届年轻人给出的答案是——新三金。

从“老三金”到“新三金”，求稳新配置

欣赏各年夜 交际平台不难发现，“风险低”“跑赢通胀”“收益高于银行按期 ”是年轻人探求“存款替代品”时反复说起 的症结 词。

而债基、黄金、余额宝，成为其中 出场率最高的妥当理财产品。按照 蚂蚁财富最新公布 的数据，停止4月底 ，有937万90后、00后同时配置了货币基金、债券基金、黄金基金，动员了一股“新三金”的风潮。

互联网

辞典

新

三

金

释义：年轻人常用的三种妥当理财方式:货币基金(余额宝)、债券基金、黄金基金。

如今近万万年轻人在付出宝上集齐"新三金"。早年 结婚才买"三金"，现在年轻人流行给自己买"新三金"，伴随存款利率走低，他们求稳做配置。

已往，“结婚三金”象征家庭财富积聚，如今，“新三金”意味着年轻人对个人财政风险的器重。跟着 存款利率下调、各类 不肯定 性增长，年轻人们更倾向于给自己铺好“安全垫”，让生活更有底气。

数据是最好的证明。

央行数据显示，4月单月，居平易近 部分存款淘汰1.39万亿元，同期非银存款年夜 增1.57万亿元。

另一边，停止今年 4月底 ，公募总范围 初次突破33万亿元，股基、债基、货基稀有齐增。而更具避险功能 货币基金与债券基金担纲净值增长的主力。

当利率一连探底，“存款搬家”已成局势所趋，基金或是居平易近 “存款搬家”的下一站。

新三金，构建资产配置金字塔

“新三金”突起 的背后，大概是投资者资产配置血脉觉醒 的表现。

货币基金：保障活动性

货币基金具有活动性强、风险低的特点，能够满意投资者对资金随时支取的需求。货币基金就像一个“蓄水池”，为投资者提供了充足的活动性保障。

债券基金：积极赚取票息收益

近几年，在利率下行、资产荒与权益市场颠簸交织的背景 下，债市行情的火热，债券基金正成为年轻人的“心头好”。

一个名为“收蛋人”的群体寂静突起 ，他们将债基每0.01%的净值颠簸戏称为“一个蛋”，正收益是“收蛋”，亏损则是“碎蛋”。在理财社区里，“本日收了几颗蛋”取代“吃了吗”成为新问候语，晒“蛋篮子”收益图成了年轻人的交际新潮流。

统计数据发现，债券型基金指数历史 收益率曲线虽偶有小幅颠簸，但恒久总体呈现向上趋向 ，或为投资者提供更优的持有体验。

数据来源：Wind，统计区间：2015.6.3-2025.6.3，指数过往表现不预示将来，不代表相干典范 单只基金现实表现。市场有风险，投资需谨慎。

自2024年以来，多重因素催化下，黄金节节攀升，屡创新高。

数据来源：wind，统计区间：2024.1.1-2025.6.3

黄金暴涨，自然引起了投资者的广泛存眷 。互联网理财平台蚂蚁财富数据显示，今年 一季度在付出宝里搜刮“黄金”的用户人次同频年 夜 涨206%；上海黄金买卖业务所的数据也显示，停止一季度末，国内的场内外黄金ETF范围 到达1019.88亿元，同比增长185%。

而与老一辈买黄金首饰差其余 是，年轻人更青睐黄金ETF这种“无纸化”投资。而且，现在年轻人买黄金就像买股票，会看MACD指标，玩“高位套现、低位加仓”的波段操作。在交际平台，很多网友都在及时分享自己的投资心得。

在全球货币超发、国际局势多变以及“去美元化”浪潮的背景 下，黄金的避险属性和抗通胀属性使得它成为资产配置中不成 或缺的一环。

不过这里小夏也要划重点，相比于货币基金，黄金ETF作为一种商品基金，风险和颠簸要年夜 得多。投资黄金必须注意仓位控制，它更适合作为资产配置的一环而非重仓或单一布局，依据自身风险蒙受本事和投资目的公平 配置。

进阶第四金：自由现金流？

除了吃票息之外，吃“股息”也成为不少妥当投资者在权益配置时的首选，高股息资产逐步修建 起投资者的"生理安全垫"。而作为盈余 计谋 的进一步延伸 拓展，以自由现金流为锚的资产配置对象 正逐步被纳入普通投资者的财富对象 箱。

作为盈余 计谋 的延伸 ，自由现金流计谋 的焦点，是找到那些“能赚钱、能存钱、能分钱”的公司。这类资产在市场乐观时大概不会最刺眼，但在风暴来暂时，往往是最让人安心的选择。 

从指数历史 数据来看，简直实现了穿越牛熊的投资目的。近十年中仅2016和2018年收益为负，且2019-2024年一连6年正收益，其中 2021-2024年一连4年表现占优，提供了中恒久妥当配置的紧张方向。

数据来源：Wind，统计区间2013.01.01-2024.12.31，夏普比率盘算周期为日度，无风险利率接纳1年期定存利率（税后）。指数过往业绩走势不代表将来表现，不代表投资发起。

“新三金”的流行与超1600万“收蛋人”的突起 ，本质是理财观念的代际更迭。很多年轻人不再追求“一夜暴富”，而是探求“可一连的小收益”与“看得见的真价值 ”。然而，任何投资都非没有风险，投资者在基金时切记：

风险提醒 :本资料概念 仅供参考，不作为任何司法 文件，资料中的全体 信息或所表达看法 不组成 投资、司法 、司帐 或税务的最终操作发起，我公司不就资料中的内容对最终操作发起做出任何担保。在任何情况下，本公司不对 任何人因利用本资料中的任何内容所引致的任何损掉 负任何义务 。以上内容不组成 个股保举。基金的过往业绩及其净值高低并不预示其将来表现，基金办理 人办理 的其他基金的业绩并不组成 对本基金业绩表现的保证。办理 人不保证盈余 ，也不保证最低收益。投资人应当充分了解基金按期 定额投资和零存整取等贮备 方式的差别 。按期 定额投资是引诱 投资人举行恒久投资、均匀投资本钱的一种简单易行的投资方式。然则 按期 定额投资并不克不及 规避基金投资所固有的风险，不克不及 保证投资人获得 收益，也不是替代贮备 的等效理财方式。市场有风险，入市须谨慎。

风险收益特征：黄金ETF中原为商品基金，90%以上的基金资产投资于国内黄金现货合约，黄金现货合约差别于股票、债券等，其预期风险和预期收益差别于股票基金、肴杂基金、债券基金和货币市场基金。黄金ETF中原实行T+0回转 买卖业务机制，资金运作周期紧缩，可能带来短期颠簸风险；特有风险提醒 ：上海黄金买卖业务所黄金现货市场投资风险，基金份额二级市场折溢价风险，到场黄金现货延期交收合约的风险，到场黄金出借的风险，申购赎回清单差错风险，参考IOPV决媾和IOPV盘算毛病 的风险，退市风险，投资者认购/申购掉 败的风险，投资者赎回掉 败的风险，署理买卖及清算交收的顺延风险，基金份额赎回对价的变现风险，基金收益分配 后基金份额净值低于面值的风险等。

债券型基金恒久均匀风险和预期收益率低于股票型基金、肴杂型基金，高于货币市场基金。具体风险评级效果以基金办理 人和销售机构提供的评级效果为准。

自由现金流ETF为股票型基金，预期风险和预期收益高于肴杂型基金、债券型基金和货币市场基金，具体风险评级效果以基金办理 人和销售机构提供的评级效果为准。该基金为指数基金，投资者投资于本基金面对跟踪误差控制未达商定 目的、指数体例机构制止办事 、成份券停牌等潜伏风险、标的指数回报与股票市场均匀回报偏离的风险、标的指数颠簸的风险、基金投资组合回报与标的指数回报偏离的风险、标的指数变动的风险等。

一键三连，支持小夏～